第一篇：证券行业

创新大会政策放松效应凸显。根据当前国内证券公司集团化发展趋势，我们预计收购范围为证券公司、基金公司或其他金融机构。

在创新大会所提到的促进证券行业发展的11 条措施中，第七条明确提到鼓励证券公司发行上市和并购重组，积极推动证券公司市场化并购重组；同时对于证券公司股权对内开放问题，国内金融机构与证券公司股权应同步、对等开放；正是由于政策上的支持山西证券才能实现重大资产收购的计划，因此我们认为创新大会政策放松效应得以体现。

并购将提升中小券商的价值。我们认为在这次行业创新和转型中，大券商将受益更大，而政策支持行业并购，中小型地方券商可以通过并购逐步做大，在此次转型中脱颖而出，具有重组的价值；或者成为其他大券商并购的标的，体现其被并购的价值，因此并购将提升中小券商的价值。正在并购国都的西南证券或将成为行业热点。根据美国的发展经验，随着创新业务的不断发展，行业集中度逐步提升，美国前四大券商的收入占行业总收入的50%；未来中国证券行业的转型也将进入大并购的时代，加之政策催化，因此当前正在并购国都的西南证券或将成为行业的热点。

高管股权激励也或将成为行业的热点。此次创新大会很大的亮点之一是允许证券公司管理层以信托方式或设立有限公司、合伙企业方式间接持有证券公司股份，探索长效激励约束机制，如果某家券商为增强创新发展动力和能力，率先探索此类激励机制，也将成为行业的热点。

继续战略性看好券商股，市场进入政策驱动行情。金融的发展、资本市场改革和证券行业转型带来证券行业战略性投资机会，我们认为一共有三大段行情：

第一段是确立方向的行情，从年初至今的行情即为此行情，证券行业由之前的靠传统业务驱动到确定转型方向；这段行情主要是行业性机会，因此各券商之间差别不大，出现齐涨行情；第二段是政策驱动行情，即接下来监管层出台各项行业创新和转型的政策，构成行业的催化剂，构成行业的第二段行情，创新的业务会或在某些券商中试点、或全行业铺开，券商股行情可能会出现一定分化，但不会太明显；第三段是业绩驱动的行情，当各项政策逐步落实、政策逐步完善，各券商创新业务陆续兑现业绩，将驱动第三段行情，这个阶段也是各券商行情之间体现差异化的时候。近期qfii 审核限制放宽表明监管层对于改革措施落实的力度之大，速度之快，创新大会各项措施将逐步得到落实，构成行业催化剂，市场进入政策驱动行情。具体措施包括：资产管理投资范围的放宽，审批制转备案制；新三板扩容和做市商制度推出，融资融券转融通，约定式回购扩容，私募债正式推出，现金宝扩容，扩大证券公司代销金融产品范围，支持衍生品业务的发展，支持跨境业务发展，完善证券公司监管指标等。

第二篇：证券行业2024工作总结

2024个人工作总结

子在川上曰:逝者如斯夫,不舍昼夜.不知不觉,2024即将结束,新的就要开始.虽然一切都显得蠢蠢欲动,还是要回顾这一年来的点点滴滴.更重要的是:这一年的收获可以让我以后的工作在健康的道路上稳扎稳打,继续在公司领导的带领下奋进;这一年的压力与挫折,也更让我感受到自身的不足,感受到学习与努力的重要性.对我来说,这一年是不寻常的一年.入职山西证券, 相见恨晚.我渴望飞翔的心，期待怒放的生命，终于找到了一块栖息地和一群志同道合的朋友.随着日子的一天天逝去，对证券行业的日渐了解，我就越觉得这一切自己是如此的幸运。幸运之余，便是迷茫。我所在的岗位----营销支持岗,2024年新年伊始,营业部全体员工热情高涨,在营业部领导的带领下,展开一年的工作.营销部开始策划一年的营销计划与营销方案.在建设与维护渠道方面,我们逐一拜访了侯马市辖区包括工农中建4家银行15家银行网店,曲沃县工农建3家银行的4家营业网店.在新绛等离营业部比较远的银行网店,营业部依然不放弃对银行资源的储备,培养经纪人为主导的维护地区的银行网店,区分发掘银行资源.在各个小区的营销活动中,营销部带领所辖营销人员深入市区各个小区,首先在宣传上让大家知道山西证券,提升营业部在本地区的知名度,以达到行情爆发的时候引导自然客户前来办理业务.其次对有兴趣的客户做重点回访.一年中,营销部把营销人员的储备放在了第一位,由于地理位置造成的人才匮乏,营销部把招聘工作上升为日常工作的一项,还与临汾营业部营销部联合招聘一次,并在侯马,曲沃,新绛分别进行招聘.其中侯马地区为持续招聘.营业部现有签订合同营销经理3名,在岗培训生4名.我坚信,在我们的不懈努力下,一定会打造一支骁勇善战的营销团队.今年营业部新增资产任务4000万,营销部承担任务1000万.从年初到现在,营销部共开户户,实现新增资产万,营销人员销售基金,我们肩负着营业部实现发展,做大做强的重任,没有完成任务,在此深深的向各位领导致歉.侯马地处晋国古都,昔晋文公作三军六卿，勤王事于洛邑、败楚师于城濮，盟诸侯于践土，开创晋国百年之霸业,今山西证券设营业部于侯马,我辈虽不才,岂畏惧工作之艰难,愿诚惶诚恐,但见侯马营业部之辉煌.对于攀登者来说，失掉往昔的足迹并不可惜，迷失了继续前进的方向却很危险。经济危机总会过去,好的行情,随时会来.明年,我依然充满希望,银行渠道我们还会进一步进行维护,在与银河证券的竞争中不丢一寸土地.银行渠道固然重要,但依然要走出去,公司营销管理总部10月份的营销专题会议给了我很多启示,我们已经开始酝酿与侯马本地大型超市,肯德基,等消费场所进行下一年的营销活动,拓宽我们的营销渠道,突破地域与经济的限制.营销经理的培养与招聘上,依然是明年工作的重中之重,根据公司的营销政策,选拔优秀的营销经理,组建有质量的营销团队.对于明年的计划,我不敢豪言阔语的向领导请示,我要做多少资产,要完成多少基金,团队要如何发展的如何强大,营销工作做得如何出色,但古语云:天道酬勤,多一份耕耘,就多一份收获.我愿在工作岗位上勤勤恳恳,不怕吃苦.努力做好自己的本职工作,争取在完成公司分配的任务的基础上,取得更好的成绩.人生为棋,我愿为卒,行动虽缓,可谁曾见我后退一步!

侯马营业部

吕金盛

2024-12-16

第三篇：证券行业求职信

求职信

尊敬的主管领导：

您好!

首先，非常感谢您百忙之中抽空阅读我的求职信，希望它不同于您手中若干份雷同的求职材料，并且能够有助您在激烈的市场竞争与知识经济的大潮中录求到综合型的跨世纪人才。敬请留意后面的内容，相信您一定不会失望的。

我是华中农业大学经济学系国际经济与贸易研二的学生。我想利用暑假的时间到贵单位实习，因为实习是将所学的知识应用到实践中以此提高自身能力最有效的途径。我相信我的加入能够为贵单位的管理注入新的思想。

首先，我在校期间努力学习科学文化知识,更是利用双休日的时间学习计量经济学的课程,扩宽自己的知识面。本科所学专业是国际经济与贸易,其中学了管理学、货币银行学、国际结算等相关课程，研究生阶段也相应学习了管理经济学、中级宏观经济学、中级微观经济学等课程，对管理方面有较深入的认识。业余时间学习了证券与会计方面的知识，取得会计从业资格证书和证券从业资格证书。其次,我还积极参加社会实践活动,先后在福朋喜达屋酒店、鸿海科技集团、黄冈职业技术学院、银海集团实习。这些经历培养了吃苦耐劳、积极进取的品质。

在您即将读完这份材料之际，有几句话想对您说：我亲朋好友大多在深圳工作，我在深圳呆过一段时间，对这座城市产生了深厚的感情。我的毕业小论文与大论文已经写完，学校已经没有什么重要的事，可以随时来贵公司，且可以保证有充裕的时间实习。此刻我渴求能到贵公司去实习，使所学的理论与实践有机地结合，能够使自己的人生有一个质的飞跃。工资和待遇不是我考虑的首要前提，我更看重公司的人才培养模式，我相信贵公司恰是我所追求的理想地方。我很自傲地向您承诺：选择我，您毫不会悔怨。

第四篇：证券行业英语词汇

股票与证券行业英语词汇

share, equity, stock

股票、股权 bond, debenture, debts

债券 negotiable share

可流通股份 convertible bond

可转换债券 treasury/government bond 国库券/政府债券 corporate bond

企业债券

closed-end securities investment fund 封闭式证券投资基金 open-end securities investment fund 开放式证券投资基金 fund manager

基金经理/管理公司 fund custodian bank

基金托管银行 market capitalization

市值

p/e ratio

市盈率(price/earning)mark-to-market

逐日盯市 payment versus delivery 银券交付 clearing and settlement 清算/结算

commodity/financial derivatives 商品/金融衍生产品 put / call option

看跌/看涨期权 margins, collateral

保证金 rights issue/offering

配股 bonus share

红股 pidend

红利/股息

ADR

美国存托凭证/存股证(American Depository Receipt)GDR

全球存托凭证/存股证(Global Depository Receipt)retail/private investor 个人投资者/散户 institutional investor

机构投资者 broker/dealer

券商 proprietary trading

自营 insider trading/dealing 内幕交易 market manipulation

市场操纵 prospectus

招股说明书

IPO

新股/初始公开发行(Initial Public Offering)merger and acquisition

收购兼并 All Ordinaries Index（澳大利亚）股市指数 Amex(American Stock Exchange)美国股票交易所 amortize 摊提，分期偿还债务 annuity 年金享受权 asking price 卖主的开叫价

assess 对（财产等）进行估价，确定（款项）的金额 back 拖欠的 bad loan 呆账，坏账 bailout 帮助……摆脱困境

balloon（分期付款中）最后数目特大的一笔 barometer 晴雨表，[喻]标记，指标 basis point 基点（一个百分点的百分之一）bear markets 熊市

blue-chip（股票等）热门的，（在同行中）最赚钱的 forex foreign exchange bond 债券，公债

bourse 交易所，证券交易所 bull markets 牛市 bullish 牛市的

bunji-change 快速的大幅度变化 CAC-40 Index（法国）股市指数 CD(certificate-of-deposit)大额存款单

Chicago Mercantile Exchange 芝加哥商业交易所 Consumer Price Index 消费者价格指数 contagion 蔓延 correction 调整 coupon rate 券根利率

CTA(Commodities Trading Advisor)农矿产品交易顾问 Currency board 货币委员会

DAX index（法兰克福）德国股市指数 dead loan 死帐

delist 从上市证券表中除名 derivatives 衍生金融商品（由利率或债券、外汇或汇率以及股票或股价指数等现货市场衍生出来，主要有期货futures、期权option trading与掉期swap三种类型，品种多达100余种。）discount 贴现 discount rate 贴现率

DJIA Dow-Jones Industrial Average 道“琼斯公用事业股价平均数。通常简称Dow（道），是30个主要工业公司股票价格的组合。

Dow-Jones Composite Average of 65 representative stocks 65种有代表性的股票的道”琼斯公用事业股价平均数

Dow-Jones Transpositions Average 道“琼斯运输业股价平均数 Dow-Jones Utilities Average 道”琼斯公用事业股价平均数 down 付现款

equity（押款金额以外的）财产价值，证券，股票

escrow 由第三者保存、等条件完成后即交受让人的契据（或证书等）face value 面值

Federal Agency Issues 联邦机构债券 fluctuation 起伏 fluctuate 起伏 fraud 欺骗，欺诈

fraudulence 欺骗（欺诈）行为 fraudulent 欺诈的

FTSI Financial Times 100 Share Index（英国）金融时报100种股票指数

good 有效的

Hang Seng Index（香港）恒生指数 holdings 占有的财产，股票

Ibbotson Small Company Index Ibbotson Company Index中包括近2700家公司：即在纽约股市上交易的最后的20%股票 imburse 赔偿 initial share 原始股

IRA Inpidual Retirement Account 个人退休账号 junk bond 假债券 junk bonds 垃圾债券 lien 扣押权，留置权 liquidate 清算，破产

list（交易所）上市证券；把（证券）列人上市证券表 long position 多头 margin 差额，保险金 mutual fund 公共基金

NASD=National Association of Securities Dealers 全美证券交易者协会 NASDAQ(National Association of Securities Dealers Automated Quotations)纳斯达克（全美证券交易者协会自动化摘要）NAV(Net Asset Value)净资产值

new issue(IPOInitial Public Offering)新上市股票 Nikkei Stock Aver age 日经股票平均指数 nosepe（价格等）暴跌 NYSE’Volume 纽约股票交易量

NYSE’s composite index 纽约股票交易综合指数

NYSE(New York Stock Exchange)纽约股票交易所(也称或Big Board)obligation 契约，债券 outstanding 拖欠的 par value 票面价值 plummet 骤然跌落 policy 保险单 pool 集合基金 portfolio 有价证券 preferred stock 优先股票 premium 奖金，佣金，担保费 premium 溢价 proceeds 收入，收益

rally（股票价格等）止跌，上扬 rebound 反弹 recoup 偿还，补偿 recovery 恢复 red-chip share 红筹股 refund 偿还 rescue package 一揽子救援计划 resilience 回弹，复原力

resilient 有回弹力的，恢复活力的 risk 保险项目

run 挤提存款,挤兑,争购

Russell 2024 Russell 2024种小资本股票

S&P 500(Standard & Poor’s 500 Composite Stock Price Index)标准普尔股价指数

SEC(Federal Securities and Exchange Commission)联邦证券与交易委员会

securities 证券，债券

shares（英）股票=（美）stock shore up 支撑

slash（大幅度）削减（工资等）slump 暴跌，不景气

SMI index（苏黎士市）瑞士股票指数 solvent 有偿还能力的 speculate 投机 speculation 投机 speculator 投机者

T-Bill(Treasury Bill)美国短期国债（每星期发行一次）T-bond(Treasury Bond)美国长期国债（期限为20年或30年）T-note(Treasury Note)美国中期国债（期限为2年到10年）Technology-heavy Nasdaq 以技术为主的Nasdaq Technology-laden Nasdaq 以技术为主的Nasdaq term 年限

tech-heavy NASDAQ 以技术股票为主的NASDAQ technology-rich stocks 技术股票

technology-weighted index(NASDAQ)反映技术股票的指数(NASDAQ)

----------------

套利交易 Arbitrage 效率前缘 Efficient Frontier 高收益 High Yield 基金公会 HKIFA 基金经理 Fund Manager 基金销售文件 Prospectus 基准 Benchmarks 被动式管理 Passive Management 离岸基金 Offshore Fund 最大跌幅 Maximum Drawdown 揣测最佳时机 Market Timing 期货管理型基金 Managed Futures 短仓 /淡仓 Short Position 跌势差 Downside Deviation 雇主供款 Employer Contribution 雇员供款 Employee Contribution 新高价 High-On-High Basis 新兴市场 Emerging Markets 新兴市场基金 Emerging Markets Fund 管理费 ManagemantFee 增长和收入基金 Growthand Income Fund 严格评估 Due Diligence 买入价 Bid Price 买卖差价 Bid-offer Spread 传统基金 Traditional Fund 债券基金 Bond Fund 单一对冲基金 Single Strategy Hedge Fund 单位 Unit 单位信托基金 Unit Trust 卖出价 Offer Price 奖励费 Incentive Fees 对冲 Hedge 对冲基金 Hedge Fund 对冲基金的基金 Fund Of Hedge Funds(FoHFs)对冲基金指引 Hedge Funds Guidelines 开放式基金 Open-end Fund 强制性供款 Mandatory Contributions 强积金 Mandatory Provident Fund Scheme-MPF 总回报 Total Return 标准差 Standard Deviation 毕苏期权定价模式 Black-Scholes 环球宏观 Macro Funds 环球基金 Global Fund 绝对回报 Absolute Return 认可基金 Authorised Funds 认沽期权 Put Option/Put 认股权证基金 Warrant Fund 认购期权 Call Option/Call 证券借出 Stock Lending 贝他系数 Beta 资产分配 Asset Allocation 资产净值 Net Asset value-NAV 赎回 Redemption 赎回通知期 Redemption Notice Period 赎回费 Redemption Fee 赎回费 / 买入费 Redemption Price / Bid Price 进取型的投资 管理 Aggressive Growth 进取型增长基金 Aggressive Growth Fund 长 / 短仓持股 Long/Short Equity 长仓 / 好仓 / 持货 Long Position 预设回报率 Hurdle Rateh 主动式 管理 Active Management Calmar 比率 Calmar Ratio Sharpe比率 Sharpe Ratio Sortino比率 Sortino Ratio 入息基金 Income Fund 子基金 Baby Funds/Underlying Funds 已调整风险回报 Risk-adjusted Return 互惠基金 Mutual Fund 公积金计划 Pension Plan 分散投资 Diversification 主要经纪 Prime Broker 可换股 债券 套戥 Convertible Bond Arbitrage 另类投资 Alternative Investment 市场中立 Market Neutral平均成本效益 Dollor-cost Averaging 再投资 Reinvestment 合并套戥 Merger Arbitrage 地区基金 Regional Fund 如计划为伞子基金 Umbrella Fund 有限责任 Limited Liability 自愿性供款 Voluntary Contributions 行业/主题基金 Sector/Theme Fund 价值型管理 value 均衡基金 Balanced Funds 投资年期 Time Horizon 投资组合 Portfolio 投资顾问 Investment Adviser 杠杆 Leverage/Gearing 杠杆借贷比率 Leverage Ratio 每日估值 Daily Valuation 每年回报 Annual Return 供款 Contribution 受压 / 濒临破产的 证券 Distressed Securities 定息工具套戥 Fixed Income Arbitrage 定息基金 Fixed-income Fund 承受风险能力 Risk Tolerance 注册地 Domicile 沽空 Short Selling 波幅 Volatility 股份 Share 股息分派 Dividened Distributions 股票基金 Equity Fund 表现费 Performance Fees 阿尔法系数 Alpha 非认可基金 Unauthorised Fund 信托人 Trustee 保本对冲基金 Capital Guaranteed Hedge Funds 封闭式基金 Closed-end Fund 界定利益计划 Defined Benefit Plan 界定供款计划 Defined Contribution Plan 相关系数 Correlation 重大事件主导的投资 Event Driven/Special Situations 首次认购费 Front-end Fee big macs,big/large-cap stock,mega-issue 大盘股

offering,list 上市

bourse 证交所

corporate champion 龙头企业

Shanghai Exchange 上海证交所

pension fund 养老基金

mutual fund 共同基金

hedge mutual fund 对冲式共同基金

share 股票

valuation 股价

underwriter 保险商

government bond 政府债券

saving account 储蓄帐户

equity market 股市

shareholder 股东

delist 摘牌

mongey-loser 亏损企业

inventory 存货

traded company,trading enterprise 上市公司

stakeholder 利益相关者

transparency 透明度

Msnbc:Microsoft national broadcast 微软全国广播公司

market fundamentalist 市场经济基本规则

damage-contral machinery 安全顾问

efficient market 有效市场

intellectual property 知识产权

opportunistic practice 投机行为

WorldCom 世通公司

bribery 行贿

entrepreneur 企业家 cook the book 做假帐

regulatory system 监管体系

audit 审计

accounting firm 会计事务所

Great Depression 大萧条

portfolio 投资组合

money-market 短期资本市场

capitual-market 长期资本市场

volatility 波动

persification 多元化

commodity 期货

real estate 房地产

option 期权

call option 看涨期权

put option 看跌期权

merger 并购

arbitrage 套利 Securities&Exchange Commission 会

dollar standard 美元本位制

flight 贬值

budget 预算

deficit 赤字

〈美〉证券交易委员

bad debt 坏帐

output 产值

macroeconomic 宏观经济

fiscal stimulus 财政刺激

a store of value 保值

transaction currency 结算货币

forward exchange 期货交易

intervention currency 干预货币

Treasury bond 财政部公债

currnt-account 经常项目

pickup in rice 物价上涨

Federal Reserve 美联储

inflation 通货膨胀

deflation 通货紧缩

tighter credit 紧缩信贷

monetary policy 货币政策

awash in excess capacity 生产力过剩

foreigh exchange 外汇

spot transaction 即期交易

forward transaction 远期交易

option forward transaction 择期交易

swap transaction 调期交易 quote 报价

settlment and delivery 交割

buying rate 买入价

selling rate 卖出价

spread 差幅

contract 合同

at par平价

premium 升水

discount 贴水

direct quoation method 直接报价法

indirect quoation method 间接报价法

pidend 股息

domestic currency 本币

floating rate 浮动利率

parent company 母公司

credit swap 互惠贷款

venture capital 风险资本

virtual value 虚拟价值

physical good 物质产品

abstract good 抽象产品

Patent&Trademark Office 专利与商标局

book value 帐面价值 physical capital 实际资本

IPO:initial public offering 新股首发

job machine 就业市场

welfare capitalism 福利资本主义

collective market cap 市场资本总值

golbal corporation 跨国公司

transnational status 跨国优势

transfer price 转让价格

General Accounting Office 〈美〉会计总会

consolidation 兼并

leveraged 杠杆

acquiring company 收购公司 bad loan 呆帐

chart of cash flow 现金流量表

clearly-established ownership 产权清晰 debt to equity 债转股

persity of equities 股权多元化 economy of scale 规模经济 emerging economies 新兴经济 exchange-rate regime 汇率机制 fund and financing 筹资融资 global financial architecture 全球金融体系 global integration, globality 全球一体化，全球化 go public 上市

growth spurt（经济的）急剧增长 have one's “two commas” 百万富翁 hedge against 套期保值 housing mortgage 住房按揭 holdings 控股，所持股份 holding company 控股公司 initial offerings 原始股 initial public offerings 首次公募 innovative business 创新企业 intellectual capital 智力资本 inter-bank lending 拆借 internet customer 网上客户

investment payoff period 投资回收期 joint-stock 参股

mall rat 爱逛商店的年轻人 means of production 生产要素

(the)medical cost social pool for major diseases 大病医疗费用社会统筹 mergers and acquisitions 并购 mobile-phone banking 移动电话银行业 moods 人气 net potato 网虫 non-store seling 直销 offering 新股

online-banking 网上银行业 online-finance 在线金融

online client（银行的）网上客户 paper profit 帐面收益 physical assets 有形资产

project fund system 项目资本金制度 pyramid sale 传销 recapitalize 资产重组

regional corrency blocks 地区货币集团 regulate 调控 sell off 变现

share(stock)option 期权，股票认购权 smart card 智能卡 slash prices 杀价

spare capacity 闲置的生产能力 strong growth 强劲的增长势头 switch trade 转手贸易 take…public 上市

tap the idle assets 盘活存量资产 transaction（银行的）交易 transfer payment from the exchequer 财政转移支付

venture-capital 风险资本 virtual bank 虚拟银行 wire transfer 电子转帐 agreement in writing 书面协议

amount of margin required to be deposited 按规定须存放的保证金数额 ancillary stabilizing action 附带稳定价格行动 appeal panel 上诉委员会 applicant 申请人 application 申请

application for review 复核申请 appointed day 指定日期

approved credit rating agency 核准信贷评级机构 approved custodian 核准保管人

approved futures exchange 核准期货交易所 approved introducing agent 核准介绍代理人 approved investment adviser 认可投资顾问 approved lending agent 核准借出代理人 approved person 核准人士

approved redeemable shares 核准可赎回股份 approved subordinated loan 核准后偿贷款 arbitration panel 仲裁小组 arbitrator 仲裁人 articles 章程细则

asset management 资产管理 associate 有联系者

associated corporation 相联法团 associated entity 有联系实体 associated person 相联者

audit working papers 审计工作材料 accredited 隶属

adjusted liabilities 经调整负债 advertisement 广告

advising on corporate finance 就机构融资提供意见 advising on futures contracts 就期货合约提供意见 advising on securities 就证券提供意见 Advisory Committee 咨询委员会 agents 代理人

aggregate gross foreign currency position 合计外币总持仓量 agreement 协议 agreement in writing 书面协议

amount of margin required to be deposited 按规定须存放的保证金数额 ancillary stabilizing action 附带稳定价格行动 appeal panel 上诉委员会 applicant 申请人 application 申请

application for review 复核申请 appointed day 指定日期

approved bank incorporated outside Hong Kong 法团的银行以外成立为核准的在香港

approved credit rating agency 核准信贷评级机构 approved custodian 核准保管人

approved futures exchange 核准期货交易所 approved introducing agent 核准介绍代理人 approved investment adviser 认可投资顾问 approved lending agent 核准借出代理人 approved person 核准人士

approved redeemable shares 核准可赎回股份 approved regional exchange 认可地区性交易所 approved securities borrowing and lending counterparty 核准证券借贷对手方

approved share registrar 认可股份登记员 approved standby subordinated loan facility 核准备用后偿贷款融通

approved stock exchange 核准证券交易所 approved subordinated loan 核准后偿贷款 arbitration panel 仲裁小组 arbitrator 仲裁人 articles 章程细则

asset management 资产管理 associate 有联系者

associated corporation 相联法团 associated entity 有联系实体 associated person 相联者

audit working papers 审计工作材料 auditor 核数师

authorized ATS provider 认可自动化交易服务提供者 authorized automated trading services 认可自动化交易服务 authorized financial institution 认可财务机构 authorized mutual fund 认可互惠基金 authorized person 获授权人

authorized representative 获授权代表 authorized unit trust 认可单位信托

automated trading service provider 自动化交易服务提供者 automated trading services 自动化交易服务 average monthly turnover平均每月成交额 banker 银行

banker‘s book 银行簿册 basic amount 基本数额 basic information 基本数据

bilateral netting agreement 双边净额结算协议 blanket assurance 概括性保证 body 团体

bond broker 债券经纪 bond dealer 债券交易商 books 簿册 borrow 借用安排 broadcast 广播 broadcaster 广播业者 broker 经纪 business day 营业日 calculation 有关计算 call 造访

capital account 资本帐

cash settled equity derivatives 现金结算股本衍生工具 CE number 中央编号 certificate of deposit 存款证 chairman 主席 charge 押记

chief executive 最高行政人员 claimant 申索人

Claims Rules 《申索规则》 clearing house 结算所

clearing participant 结算所参与者 clerk 书记 client 客户

client assets 客户资产 client collateral 客户抵押品 client contract 客户合约 client money 客户款项 client securities 客户证券

client securities and collateral 客户证券及抵押品 closing date 截止日期 codes 守则 collateral 抵押品

collateralized warrants 有抵押权证 collective investment scheme 集体投资计划 Commission 证监会；监察委员会 commission 佣金

Commissioner of the Independent Commission Against Corruption 廉政专员

common client 共同客户 companies inspector 公司审查员 company 公司 compensation 赔偿

compensation fund 赔偿基金 complaints officer 投诉主任 completion 完成

concentration discounting factor 集中折扣系数 conditional offer 有条件要约 conduct 行为 constitution 章程

contract multiplier 合约乘数 controller 控制人

controlling entity 控权实体

controlling entity relationship 控权实体关系 controlling person 控权人士

corporate finance adviser，corporate finance consultant 机构融资顾问 corporation 法团 court 法庭；法院 credit union 储蓄互助社

criminal investigatory body 刑事调查机构 currency futures contract 货币期货合约 custodian 保管人

custodian statement 保管人结单 D-E data material 数据材料 dealing 交易

dealing in futures contracts 期货合约交易 dealing in securities 证券交易 debenture 债权证 debt securities 债务证券 defalcation 亏空 default 违责

default proceedings 违责处理程序 default rules 违责处理规则 defaulter 违责者 deliver 交付

depositary receipt 寄存单据 deputy chairman 副主席 derivative contract 衍生工具合约 derivatives 衍生工具 digital signature 数码签署 director 董事 dispute 争议

disqualification order 取消资格令 document文件

duty of disclosure 披露责任 employee 雇员

equity derivatives 股本衍生工具 equity linked instruments 股票挂钩票据 equity securities 权益证券 equivalent corporation 等同法团 equivalent shares 相等股份 every officer of it who is in default 其每名违责的高级人员

Exchange Company 交易所公司 exchange contract 交易所合约 Exchange Fund 外汇基金 Exchange Fund Bill 外汇基金票据 Exchange Fund Note 外汇基金债券 exchange participant 交易所参与者

exchange participant‘s representative 交易所参与者代表 exchange traded fund 交易所买卖基金

exchange traded funds market maker 交易所买卖基金庄家 excluded clients 豁除客户 excluded interests 豁除权益 excluded liabilities 豁除负债 excluded person 豁除人士 executive 执行人员 executive director 执行董事 executive officer 主管人员

exempted body 获豁免团体；豁免团体 existing client 原有客户 expert 专家 F-H fee 费用

financial accommodation 财务通融 financial product 金融产品

financial resources rule 财政资源规则 financial statement 财务报表 financial year 财政

first public announcement date 首次公开宣告日期 floating losses 浮动亏损 floating profits 浮动利润 foreign currency 外币

foreign exchange agreement 外汇协议 foreign exchange trading 外汇交易 foreign intermediary 外地中介人

former associated entity of an intermediary 中介人的前有联系实体

former licensed corporation 前持牌法团 founder 成立人

fraudulent misrepresentation 欺诈的失实陈述 free delivery basis 信用交付形式 function 职能

futures adviser 期货顾问 futures broker 期货经纪 futures consultant 期货顾问 futures contract 期货合约 futures dealer 期货交易商

Futures Exchange Company 期交所

Futures Exchange Compensation Fund期交所赔偿基金 futures market 期货市场 Futures Market Maker 期货庄家

futures non-clearing dealer 期货非结算交易商 futures or options clearing house 期货或期权结算所 GEM 创业板

gross foreign currency position 外币总持仓量

group of companies 公司集团 guaranteed 作出担保

guilty of misconduct 犯失当行为 haircut amount 扣减数额 haircut percentage 扣减百分率 HKEC 交易结算公司 HKFECC 期货结算公司 HKIAC 仲裁中心 HKSCC 香港结算公司 hold 持有

holding company 控股公司

Hong Kong Exchange Fund 香港外汇基金 Hong Kong register 香港登记册 I-M incorporated 成立；成立为法团 indirect controller 间接控制人 information 信息；资料；消息 information system 信息系统 initial margin requirement 规定开仓保证金 initial stabilizing action 初步稳定价格行动 initial stabilizing price 初步稳定价格 insider dealing 内幕交易 inspector 审查员

Insurance Authority 保险业监督 insurer 保险人 interest 权益

interest rate swap agreement 掉期息率协议 intermediary 中介人 in-the-money amount 价内值 investigator 调查员

investment manager 投资经理 Investor Compensation Company 投资者赔偿公司 invitation 邀请 issue 发出

issued equity share capital 已发行权益股本 issuer 发行人 judge 法官

judicial or other proceedings 司法或其它法律程序

law of insolvency 破产清盘法 legal officer 律政人员 lender 借出人

leveraged foreign exchange contract 杠杆式外汇交易合约

leveraged foreign exchange trader 杠杆式外汇交易商 leveraged foreign exchange trading 杠杆式外汇交易 levy 征费 licence 牌；牌照 licensed 获发牌；持牌 licensed corporation 持牌法团 licensed person 持牌人

licensed representative 持牌代表 linked corporation 相连法团 liquid assets 速动资产 liquid capital 速动资金 liquidator 清盘人 listed 上市

listed corporation 上市法团

listed currency warrant 上市货币权证 listed securities 上市证券 listing 上市

listing rules 上市规则 live broadcast 直播

Mandatory Provident Fund Schemes Authority 积金局

margin client 保证金客户 margin lender 证券保证金融资人 margin ratio 保证金比率 margin value 保证金价值 margined transaction 保证金交易 mark to market 按照市值计算差额 market capitalization 市场资本值 market charge 市场押记 market collateral 市场抵押品 market contract 市场合约 market information 市场消息 market misconduct 市场失当行为

Market Misconduct Tribunal 市场失当行为审裁处 market value 市值 material time 关键时间 member 成员 memorandum 章程大纲

Mini-Hang Seng Index Futures Contract 小型恒生指数期货合约

Mini-Hang Seng Index Options Contract 小型恒生指数期权合约 minor 未成年

minor offence 轻微罪行 minority controller 次要控制人 misconduct 失当行为 misfeasance 不当行为

Monetary Authority 金融管理专员 Monetary Authority guideline 《金融管理专员指引》

Monetary Authority-appointed Market Maker 金融管理专员委任的庄家

money laundering activities 洗钱活动 money lender 放债人 multilateral agency 多边机构 mutual fund 互惠基金 N-O negligent misrepresentation 疏忽的失实陈述 net equity 权益净额 net position 净持仓量

net tangible assets 有形资产净值

net underwriting commitment 包销承担净额 new futures contract 新期货合约 non-collateralized warrants 非抵押权证 non-executive director 非执行董事

note issuance and revolving underwriting facility 票据的发行及循环式包销融通 notifiable interest 须具报权益

notifiable percentage level 须具报百分率水平notional principal amount 名义本金额 number 数目 offer 要约

offer document要约文件 offer price 要约价

offeree company 要约标的公司 offeror 要约人

off-exchange traded derivative contracts 场外买卖衍生工具合约 off-exchange transaction 场外交易 officer 高级人员 Official Receiver 破产管理署署长 Official Trustee 法定受托人

off-market share repurchase 场外股份购回 off-market share repurchase circular 场外股份购回通告

off-market transaction 场外交易 Ombudsman 申诉专员

omnibus account 客户汇集综合账户 on-exchange transaction 场内交易 options contract 期权合约 order 命令

ordinary member 普通成员 other collateral 其它抵押品 out-of-the-money amount 价外值 overseas company 海外公司 overseas stock market 海外证券市场 panel member 上诉委员 parties 各方 party 当事一方

percentage figure 百分率数字 percentage level 百分率水平performance 执行 period of insurance 保险期

permanent identity card 永久性居民身分证 person under investigation 受调查人 physically settled equity derivatives 实物结算股本衍生工具 pilot programme 试验计划

pilot programme market maker 试验计划庄家 pilot programme securities 试验计划证券 portfolio 投资组合 possession 管有

prescribed country 订明国家 prescribed event 订明事件 prescribed fee 订明费用 prescribed gain 订明收益 prescribed limit 订明上限 prescribed manner 订明方式 prescribed purpose 订明目的 prescribed requirement 订明规定 Presenting Officer 提控官

primary stabilizing action 基本稳定价格行动 principal 主事人

Privacy Commissioner for Personal Data 私隐专员

proceedings 研讯程序

professional accountant 专业会计师 professional investor 专业投资者 prohibited person 受禁制人士 property 财产 prospectus 招股章程 public 公众；大众

public announcement 公开宣告 purchase 买；购买

qualified corporation 合资格法团 qualified lender 合资格借出人

qualified overseas schem 合资格海外计划 qualified shares 合资格股份 qualifying client 合资格客户

qualifying credit rating 合资格信贷评级 qualifying debt securities 合资格债务证券 ranking liabilities 认可负债 recipient 接收人

reckless misrepresentation 罔顾实情的失实陈述 recognized certificate 认可证书

recognized certification authority 认可核证机关 recognized clearing house 认可结算所 recognized counterparty 认可对手方 recognized exchange company 认可交易所 recognized exchange controller 认可控制人 recognized futures market 认可期货市场

recognized investor compensation company 认可投资者赔偿公司 recognized occupational retirement scheme 认可职业退休计划 recognized stock market 认可证券市场 record 纪录

redeemable shares 可赎回股份 register of companies 公司登记册

register of directors‘ and chief executives’ interests and short positions 董事及最高行政人员权益及淡仓登记册

register of interests in shares and short positions 股份权益及淡仓登记册

registered 注册

registered company 注册公司 registered institution 注册机构

Registrar of Companies 公司注册处处长 registration 注册

regulated activity 受规管活动 regulated function 受规管职能 regulated investment agreement 受规管投资协议 regulated person 受规管人士 regulations 规例 regulatory body 规管机构 related assets 有连系资产 relevant agreement 有关协议

relevant authority 有关当局；监管当局

relevant authorized automated trading services 有关认可自动化交易服务

relevant communication 有关通讯 relevant condition 有关条件 relevant contract 有关合约 relevant contravention 违例事件 relevant corporation 相关法团 relevant date 有关日期 relevant event 有关事件

relevant exchange company 有关交易所公司 relevant information 有关消息 relevant market 有关市场 relevant offer 有关要约 relevant office-holder 有关人员 relevant overseas market 有关境外市场 relevant period 有关期间 relevant property 有关财产 relevant provisions 有关条文

relevant recognized exchange controller 相关认可控制人 relevant recognized market 有关认可市场 relevant securities 有关证券 relevant share capital 有关股本 relevant shares 有关股份 relevant time 有关时间 remittance 转付 remuneration 报酬

repealed Ordinance 已废除条例

repealed Securities Rules 已废除的《证券规则》 report 报告

reportable matter 须报告事项 reportable position 须申报的持仓量 reporting currency 申报货币 reporting day 申报日 reporting period 申报期 representation 陈述 representative 代表

repurchase transaction 回购交易 required liquid capital 规定速动资金

required liquid capital deficit 规定速动资金短欠数额 respondent 答辩人

responsible officer 负责人员 review 复核 rights issue 供股

Risk Management Committee 风险管理委员会 rolling balance cash client 滚存结余现金客户 rules 规章 ruling 裁定

第五篇：证券行业报告摘要

证券行业动态：创新业务多点推进

数据点评：

2024年9月行业主要指标继续回落。日均股票交易额环比大幅下降33.9%，跌至1063亿元，2024年累计日均股票交易额跌至1894亿元。2024年9月的新增开户数为114.2万户，环比增加18.4%。9月末上证指数收于2,359.22点，相较上月末的2,567.34点下跌8.1%，2024年累计下跌15.98%。至10月20日，上证综指继续下跌至2331.37点。本月股指在多重利空因素压力下一路下行，跌破2400点，证券公司股价也随市场的波动继续下调。

创新业务动态：

尽管融资融券业务有望转为常规业务，但由于市场行情冷淡，融资融券业务规模有所下降。至2024年9月，两市融资融券业务融资余额333.9亿元，较上月减少1.9%，两市融券余额2.05亿元，较上月减少34.3%。

证券金融公司成立，转融通渐行渐近。根据证券时报10月22日的报道，证券金融公司已于10月19日正式获得了国家工商总局的企业名称核准，并在之前一周召开了第一次股东会。证券金融公司的成立与《转融通业务监管管理试行办法（草案）》公开征求意见意味着转融通已经进入实质性筹备阶段，我们维持预计转融通在明年上半年正式推出的判断。

客户保证金首次摆脱商业银行转存模式。信达证券的信达现金宝10月18日正式进入推广期，这标志着监管部门自2024年以来要求将客户保证金转存至商业银行以来首次允许证券公司将客户保证金纳入资产管理业务。证券公司和投资者将通过客户保证金收益的提高获得双赢。

上交所正推动股票约定式回购交易试点。根据中国证券报10月19日的报道，海通证券、中信证券、银河证券有望进入首批试点名单。由于股票约定式回购借入资金不限于投资证券市场，对于上市公司股东有较强的吸引力。目前信托公司同类业务上市公司股东融资成本普遍在10%以上，该项业务获批一旦获批将会大大提升证券公司自有资金收益率。

风险提示：

高度依赖经纪业务和自营业务的现有盈利模式导致证券公司业绩对股票市场涨跌较为敏感，股票市场的持续下跌将带来经纪业务和自营业务双重萎缩，进而导致证券公司股价下跌。